Збитки на зростаючому тренді

Стати спекулянтом на міжнародному валютному ринку може кожний. Дилінгові компанії готові співпрацювати з будь-яким клієнтом, який побажав зайнятися торгівлею на Forex, незалежно від рівня його прибутків. Однак заробити на цьому ринку вдається ліченим одиницям.

Можливістю заробляти гроші спекуляціями на фінансових ринках у всьому світі користуються не один десяток років. І не секрет, що такі біржові операції приносять деяким щасливцям величезні прибутки. У Європі та США близько половини населення так чи інакше беруть участь у торгах цінними паперами на фондових біржах. А найбільші світові банки, такі як Citibank, JPMorgan, Credit Suisse, UBS, отримують значну частину своїх прибутків у результаті спекуляцій на найдинамічнішому та прибутковому фінансовому ринку — валютному.

Кожному по маржі

Завдяки своїй унікальності, що полягає передусім у специфічності торгованого товару — грошей, валютний ринок має низку особливостей. По-перше, це найвисоколіквідніший ринок, де щоденний обіг перевищує $1 трлн. По-друге, через величезну кількість чинників, що впливають на ринок, котируванню валют притаманні значні коливання — й упродовж дня, й на великих часових інтервалах. Ще один плюс на користь валютного ринку — можливість торгувати цілодобово. Усі ці чинники роблять спекуляцію валютою найприбутковішою, а відповідно й найпривабливішою порівняно з іншими сегментами фінансового світу: фондовими і товарними ринками.

Міжнародний валютний ринок (Forex), як насамперед місце проведення міжбанківських операцій, став доступний для широкого кола учасників недавно — близько 20 років тому, коли було широко впроваджений механізм маржевої торгівлі. Сутність «винаходу» полягає у наданні банком будь-якому охочому короткотермінового кредиту для здійснення спекулятивних операцій під певну заставу (маржу).

Суму застави встановлює сам банк, і зазвичай у 50, 100, а часом у 200 разів менше за повний обсяг коштів, що надаються для спекуляції. При цьому що більшим є важіль, то вищими є прибуток і ризик гравця. Приклад використання механізму дуже простий. Щоб придбати (і потім продати дорожче) стандартний для валютного ринку лот, наприклад, 100 000 євро за поточною ціною 1,16 USD/EUR, учаснику торгів достатньо мати як заставу тільки $1160 (за найпоширенішого кредитного важеля 1:100).

У результаті дії маржевого механізму учасник ринку оперує сумами, які в декілька разів (у цьому разі в 100 разів) перевищують кількість його власних грошей. Відповідним великим обсягам стане й фінансовий результат такої операції. З урахуванням середньої денної цінової динаміки — кількасот доларів на стандартний лот.

Таким чином, спекуляції на валютному ринку, що донедавна були прерогативою елітних банків, сьогодні стали потенційно доступними й приватним особам з невеликими капіталами. А розвиток інтернет-технологій, простота процедури торгів і взаєморозрахунків дають змогу дуже швидко стати активними учасниками цього ринку дедалі більшій кількості охочих.

Міні-Forex — Поле Чудес

Кількість претендентів на лаври Сороса (основне його багатство набуто саме на валютному ринку) зростає не тільки в світі, а й в Україні. Цьому певною мірою сприяє і зростання індивідуальних прибутків та фінансових знань населення, і можливість дістати швидкий і якісний доступ до ринку. Про це подбали місцеві дилінгові компанії, що стали доволі активними в передчутті попиту на свої послуги. В Україні, щоправда, ще замало солідних компаній, що надають справді якісні послуги на світових фінансових ринках, зокрема й професійне навчання, консалтинг та інформаційний супровід. Їхня діяльність, заснована на традиційних правилах ризик-менеджменту, орієнтована на серйозну роботу своїх клієнтів.

Тим часом прагнення торгувати на Forex в Україні, попри нерозвинену інфраструктуру, почало додавати цьому екстремальному бізнесу національних особливостей. В Україні, як, утім, і в СНД, з’явився ринок Forex із частково «міні». Своїм народженням він зобов’язаний великій кількості пострадянських громадян, які хочуть реалізувати свій інтелект, але мають прибутки, що не дають змоги працювати з якнайменшим, зумовленим доцільним співвідношенням: ризик — прибуток, стартовим капіталом — $10 000. З огляду на це чимало новоспечених дилінгових центрів почали пропонувати роботу з капіталом від $200!

Дійшло до того, що рекламу вузькоспеціалізованого та найскладнішого бізнесу сьогодні можна вже почути по радіо, побачити в метро і на сторінках численних інтернет-сайтів, які закликають студентів заробити собі на розваги. Наголос в агресивній рекламі робиться на можливості працювати саме з невеликими сумами. Особливо вражає фраза про можливість отримати необмежені прибутки, однак ніхто не попереджає про ризики.

На перший погляд, нічого особливого, а вже поготів страшного в такому сервісі для «бідних родичів» з допуском до торгів з невеликими сумами немає. Навпаки, така турбота про громадян з прибутками, неспівставними із західними, дуже зворушує. 200 або навіть 1000 доларів — це не 10 000 і аж ніяк не 100 000 «зелених»! Чому б не ризикнути! Отут і криються проблеми, про які самі гравці, втративши голову від азарту, поки що не здогадуються.

Від «необмежених прибутків» — до цілковитих збитків

Власне, в рекламі нічого негідного немає. Справді, прийшовши на Forex з будь-якою сумою, кожний учасник торгів має можливість одержати необмежений прибуток. Теоретично це вірогідно, а от практично (особливо це стосується учасників з невеликими капіталами), на їхній превеликий жаль, це не вдається нікому. Тільки-но потенційний учасник міні-Forex виявляється психологічно готовим ризикувати такою «мізерною» сумою, як $200, в надії отримати шалений виграш (при цьому навіть не замислюючись про конкретний результат!), можна з упевненістю сказати, що гроші йому вже не належать. Рано чи пізно — за день чи за місяць — вони однак перекочують до послужливої фірми, що пропонує клієнтові розбагатіти.

А як же обіцяні розсипи Клондайку? Спершу слід чітко усвідомити, що середня прибутковість на валютному ринку в досвідченого фахівця становить 8—12% на місяць. Якщо трейдер працює з капіталами від $10 000, можна без великих зусиль визначити його місячний прибуток. Так само можна підрахувати потенційний заробіток гравця міні-Forex з капіталом у $200. Він становитиме... $20 на місяць! Навіть на оплату послуг інтернету, через який і організується ця послуга, не вистачить! Результат статистичних даних і простих математичних операцій діє, як цебер із холодною водою. Треба додати, що цей заробіток — результат копіткої праці, та й трейдер повинен бути також не новачком.

Звісно, не бажаючи задовольнятися такою мізерною віддачею, новоспечений фінансист у гонитві за необмеженими прибутками пропорційно збільшує ризики, дедалі більше уподібнюючись до азартного гравця в казино, який ставить на кін останні гроші в надії на диво, якого так і не станеться.

Фінансовий тоталізатор — 401 спосіб

А ось іще одне ноу-хау із залучення місцевого населення до світової фінансової еліти. Вигадано красиво й ніби для одержання талановитим народом прибутку від своїх геніальних умовиводів. Ураховуючи, що українцям добре знайома система ставок на спортивні події, заповзятливі букмекери поширили цю схему й на щоденні багатосторонні «баталії» валютного світу. Вже чимдуж пропонують робити ставки: «євро проти долара», «чи буде фунт сьогодні по $1,7», «впадуть чи зростуть сьогодні акції Microsoft» тощо. Усе це подається під соусом єдино законного способу зрівнятися з громадянами цивілізованих країн. Мовляв, закони України такі, що іншого шляху стати спекулянтом на зовнішніх фінансових ринках немає.

При цьому не враховано головний принцип букмекера — його прибуток у програші клієнта. А отже, приваблюючи вас рекламою у світ Ельдорадо, він зробить усе для того, щоб ви неправильно обрали фаворита. І крім далеких «акул», вам потрібно буде перехитрувати ще й місцеву вертку «лисицю». Шансів на успіх залишається ще менше. І найголовніше — зробивши точний вибір і ризикнувши поставити велику суму, ви, швидше за все, залишитеся ні з чим. Удвічі образливо і несправедливо. Проте такими є механізми фінансових букмекерів. Формуючи фонд виграшів для своїх клієнтів, ці компанії обмежені в коштах через недостатню кількість клієнтів. А українські компанії, що мають десятки клієнтів, за першого ж великого успіху одного з них стануть банкрутами.

На що ж розраховують такі фінансово-ігрові підприємці? Очевидно, на те, що й ті, хто надає послуги міні-Forex. Пропагуючи маленькі ставки, прибуток за якими (збалансований за ризиками) не влаштує клієнтів, вони надихають останніх злісно порушувати елементарні правила управління капіталом, що неминуче призводить до перетікання грошей від гравця до його букмекера. Таким чином, розумна торгівля на валютному ринку перетворюється на тоталізатор із заздалегідь відомим результатом.

Невже становище настільки безвихідне? Ні. Адже фінансові спекуляції породили не менш як половину сучасних мільйонерів і можуть бути корисні нашим співвітчизникам.

Проте якщо у вас виникне бажання пристати до світової спільноти трейдерів, все ж тверезо оцініть себе. Не варто тішитися думкою, що ви другий Сорос і за деякий час підкорите валютний ринок. Краще розсудливо оцініть свої і матеріальні, і психологічні можливості для роботи на спекулятивних ринках. І якщо ви ще не готові для серйозної праці, наберіться терпіння, щоб, можливо, пізніше на повен голос заявити про себе.